Wertpapier Forum: Anfängerthread: Rohstoffe

Zum Inhalt wechseln

  • 6 Seiten +
  • « Erste
  • 4
  • 5
  • 6
  • Du kannst kein neues Thema starten
  • Antworten nicht möglich

Anfängerthread: Rohstoffe Anfängerthread Thema bewerten: ***** 2 Stimmen

#101 Mitglied ist offline   kafkaesk93 

  • Forenmitglied
  • Gruppe: Benutzer
  • Beiträge: 809
  • Registriert: 12. Dezember 11

Geschrieben 27. Juni 2016 - 19:18

Ich bräuchte mal kurz Hilfe... Eingefügtes Bild

Ist hier mit ( https://www.eia.gov/...RI_FUT_S1_D.htm ) Contract 1 bis 4, der jeweilige Future pro Quartal gemeint?

Danke im Voraus und Gruß Eingefügtes Bild

kafkaesk93

Dieser Beitrag wurde von kafkaesk93 bearbeitet: 27. Juni 2016 - 19:19

Glück = Realität - Erwartung

 Weiterführende Informationen:

#102 Mitglied ist online   Peter Grimes 

  • Planung ersetzt Zufall durch Irrtum.
  • Gruppe: Benutzer
  • Beiträge: 314
  • Registriert: 22. März 15


Geschrieben 27. Juni 2016 - 19:29

Beitrag anzeigenkafkaesk93, 27. Juni 2016 - 19:18:

Ist hier mit ( https://www.eia.gov/...RI_FUT_S1_D.htm ) Contract 1 bis 4, der jeweilige Future pro Quartal gemeint?


Klick doch mal auf "Definitions, Sources & Notes" ...



Gruß,
PG
Der Mittelwert ist für die Kapitalmärkte das, was die Schwerkraft für den Menschen ist: eine Kraft, der niemand entkommen kann.

#103 Mitglied ist online   otto03 

  • Forenmitglied
  • Gruppe: Benutzer
  • Beiträge: 11.358
  • Registriert: 31. Oktober 07

Geschrieben 27. Juni 2016 - 19:29

Beitrag anzeigenkafkaesk93, 27. Juni 2016 - 19:18:

Ich bräuchte mal kurz Hilfe... Eingefügtes Bild

Ist hier mit ( https://www.eia.gov/...RI_FUT_S1_D.htm ) Contract 1 bis 4, der jeweilige Future pro Quartal gemeint?

Danke im Voraus und Gruß Eingefügtes Bild

kafkaesk93


hier für gas, gehe davon aus, daß für light sweet vergleichbare Definitionen gelten

Angehängte Grafik: dummy.PNG

PS
PG war einfach schneller

Dieser Beitrag wurde von otto03 bearbeitet: 27. Juni 2016 - 19:31

Zielrendite p.a. 0% bis x,xx% nach Kosten, Steuern, Inflation

#104 Mitglied ist offline   kafkaesk93 

  • Forenmitglied
  • Gruppe: Benutzer
  • Beiträge: 809
  • Registriert: 12. Dezember 11

Geschrieben 27. Juni 2016 - 19:35

Manchmal leide ich an kurzfristigem erblinden. Eingefügtes Bild

Danke euch beiden...


Glück = Realität - Erwartung

#105 Mitglied ist offline   kafkaesk93 

  • Forenmitglied
  • Gruppe: Benutzer
  • Beiträge: 809
  • Registriert: 12. Dezember 11

Geschrieben 27. Juni 2016 - 22:01

Also könnte ich (darum geht es mir am Ende), aus Contract 2 minus Contract 1 herausfinden wann Öl in Contango oder Backwardation war,richtig?

Ziel wird es für mich wie sich ein Ölfuturesinvestment entwickelt, wenn man nur Long in den Backwardationphasen geht und/oder Short in den Contangophasen.

Sollte ich das hinbekommen und Interesse bestehen, kann ich die Ergebnisse auch gerne hier hochladen.

Gruß kafkaesk93 Eingefügtes Bild

Dieser Beitrag wurde von kafkaesk93 bearbeitet: 27. Juni 2016 - 22:03

Glück = Realität - Erwartung

#106 Mitglied ist online   otto03 

  • Forenmitglied
  • Gruppe: Benutzer
  • Beiträge: 11.358
  • Registriert: 31. Oktober 07

Geschrieben 27. Juni 2016 - 22:36

Beitrag anzeigenkafkaesk93, 27. Juni 2016 - 22:01:

Also könnte ich (darum geht es mir am Ende), aus Contract 2 minus Contract 1 herausfinden wann Öl in Contango oder Backwardation war,richtig?

Ziel wird es für mich wie sich ein Ölfuturesinvestment entwickelt, wenn man nur Long in den Backwardationphasen geht und/oder Short in den Contangophasen.

Sollte ich das hinbekommen und Interesse bestehen, kann ich die Ergebnisse auch gerne hier hochladen.

Gruß kafkaesk93 Eingefügtes Bild


So etwas muss man nicht selbst basteln, es gibt genügend Quellen in D und anderswo

beispielhaft:

http://www.finanzen....is/ForwardCurve

PS
Möchte dir natürlich den Spaß nicht nehmen
Falls du eine Quelle für Daten (hier z.B. Brent) suchst, ist ICE geeignet, quasi die Originalquelle
https://www.theice.c...de-Futures/data

Dieser Beitrag wurde von otto03 bearbeitet: 27. Juni 2016 - 22:52

Zielrendite p.a. 0% bis x,xx% nach Kosten, Steuern, Inflation

#107 Mitglied ist offline   kafkaesk93 

  • Forenmitglied
  • Gruppe: Benutzer
  • Beiträge: 809
  • Registriert: 12. Dezember 11

Geschrieben 27. Juni 2016 - 22:52

Beitrag anzeigenotto03, 27. Juni 2016 - 22:36:

Beitrag anzeigenkafkaesk93, 27. Juni 2016 - 22:01:

...


So etwas muss man nicht selbst basteln, es gibt genügend Quellen in D und anderswo

beispielhaft:

http://www.finanzen....is/ForwardCurve

Gibt es das auch für die vergangenen Terminkurve? Da hatte ich bisher nichts brauchbares gefunden(würde aber natürlich vieles vereinfachen).

Für einen entsprechenden Backtest brauche ich die vergangene Terminkurve, am besten natürlich von allen wichtigen Rohstoffen und nicht nur Öl. Eingefügtes Bild

Dieser Beitrag wurde von kafkaesk93 bearbeitet: 27. Juni 2016 - 22:52

Glück = Realität - Erwartung

#108 Mitglied ist online   otto03 

  • Forenmitglied
  • Gruppe: Benutzer
  • Beiträge: 11.358
  • Registriert: 31. Oktober 07

Geschrieben 27. Juni 2016 - 23:13

Beitrag anzeigenkafkaesk93, 27. Juni 2016 - 22:52:

Beitrag anzeigenotto03, 27. Juni 2016 - 22:36:



So etwas muss man nicht selbst basteln, es gibt genügend Quellen in D und anderswo

beispielhaft:

http://www.finanzen....is/ForwardCurve

Gibt es das auch für die vergangenen Terminkurve? Da hatte ich bisher nichts brauchbares gefunden(würde aber natürlich vieles vereinfachen).

Für einen entsprechenden Backtest brauche ich die vergangene Terminkurve, am besten natürlich von allen wichtigen Rohstoffen und nicht nur Öl. Eingefügtes Bild


Keine Ahnung ob es das gibt (historische Preise über die Terminkurve), historische Preise gibt es, entweder Spot oder rollierenden nearest contract

z.B.
http://www.investing...historical-data

Freundschaftlicher Rat: habe ich zu meinen "Rohstoff high" Phasen alles (an Untersuchungen) gemacht oder versucht zu machen, letztendlich führte es zu keinen "handlebaren" Ergebnissen mit Mehrwert.

Unglaublicher Aufwand, wenig potentieller Ertrag, weiterhin dreht sich die Welt weiter, historische Daten geben nicht immer vernünftige Hinweise auf zukünftige Entwicklungen.

Aber: möchte dich keinesfalls davon abhalten, vielleicht machst du es besser als ich und es kommen zukünftig nutzbare Ergebnisse heraus.

Eigentlich ist das Fazit: eine long Investition in einen rollierenden Rohstoffuture in Contango kann unglaublich teuer sein, eine short Investition kann sich entsprechend verbilligen.
in Backwardation dreht sich das ganze um.

Hinzu kommt das Problem, daß die Konstrukte (mit denen man sein Investment umsetzen kann) von den Professionellen in Kenntnis der Rolltermine regelmäßig übers Ohr gehauen werden, auch wenn es inzwischen Konstrukte gibt, die versuchen das zu vermeiden.

Habe mit Natural Gas vor Jahren in einem intakten Umfeld 'mal 80% versenkt.

Dennoch: Good Luck

Dieser Beitrag wurde von otto03 bearbeitet: 27. Juni 2016 - 23:18

Zielrendite p.a. 0% bis x,xx% nach Kosten, Steuern, Inflation

#109 Mitglied ist offline   kafkaesk93 

  • Forenmitglied
  • Gruppe: Benutzer
  • Beiträge: 809
  • Registriert: 12. Dezember 11

Geschrieben 28. Juni 2016 - 09:38

Danke für deine Einschätzung! Eingefügtes Bild

Ich denke die Probleme des Backtestings sind Assetklassenübergreifend (Also Zukunft möglicherweise anders als Vergangenheit).

Wo du natürlich recht hast sind die Problem auf der Produktseite(mit Frontrunning usw.), also ob eine xy Strategie überhaupt für einen Privatanleger replizierbar ist.

Ich hätte einfach gerne ein gutes Rohstoffprodukt, finde aber alle Fonds und ETFs in dem Bereich nicht besonders gut.

Also versuchen ich mal eine eigene kleine CTA-Strategie zu entwickeln. Eingefügtes Bild

Gruß kafkaesk93

Dieser Beitrag wurde von kafkaesk93 bearbeitet: 28. Juni 2016 - 09:39

Glück = Realität - Erwartung

 Weiterführende Informationen:

Themenoptionen:


  • 6 Seiten +
  • « Erste
  • 4
  • 5
  • 6
  • Du kannst kein neues Thema starten
  • Antworten nicht möglich