MisterCashMachin März 17, 2011 Commerzbank AG Nachr.MTN Ser.774 v.11(21) 03/16/2021 EUR 1.25 bil. 7.75% med-term nts ser 774 due 03/16/2021 Tier-2 Anleihe Stückelung 100 T Hab' eben bei S&P gesehen, dass die dem Dingens ein BBB- gegeben haben (17.03.2011). (Rating findet sich bis dato noch nicht bei der Börse Stuttgart.) Heute schon sehr liquider Handel in Stuttgart und Frankfurt. Letzter Kurs war 98,60. --> Ergibt sich 'ne Rendite von 7,95 %. Fragt sich, wie's bei der CoBa weitergeht. Meines Wissens wird's mit einer Kapitalerhöhung wegen dem niedrigen Aktienkurs nicht einfach. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
John Silver März 17, 2011 · bearbeitet März 18, 2011 von John Silver Einen Prospekt dazu konnte ich nicht finden. Wahrscheinlich liegt das daran, dass die Anleihe laut Börse Stuttgart nicht 100 Euro sondern 100.000 Euro gestückelt ist (doppelte Kindersicherung)? EDIT: Gestrichen da ich nicht richtig geguckt habe. Stehen ja oben 100 T€ Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
MisterCashMachin März 18, 2011 Commerzbank verkauft die einstige Konzernzentrale der Dresdner Bank in Frankfurt. Branchenexperten rechnen mit 400 Mio. . http://www.boerse-on...urm/623227.html Wenn noch weitere entsprechende Schritte folgen, könnte sich das durchaus positiv auf den Verschuldungsgrad und damit die Anleihe auswirken. Das Papier gewinnt heute morgen auch leicht. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Stairway März 18, 2011 Die Frage ist, zu viele steht die in den Büchern ? Gerade für HT1, UT2 und die GS ist das relevant, da so wiedereinmal der Gewinn gesenkt werden kann, der Aufwand den Equityinvestoren aber als "Sondereffekt" präsentiert werden kann. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Fleisch März 18, 2011 @ Stair: meinst du jetzt den Silberturm oder die Anleihe ? Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
BondWurzel März 18, 2011 · bearbeitet März 18, 2011 von BondWurzel Stammdaten Restlaufzeit 10,0 Jahre Fälligkeit 16.03.2021 Nominalzinssatz 7,750% Stückelung 100.000,00 Zinstermin 16.03. Rückzahlungskurs 100,00% Emittent Commerzbank AG Sitz Emitt. Deutschland ISIN DE000CB83CF0 WKN CB83CF Moody's Rating Anleihe-Rating Baa3 Emittenten-Rating A2 Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Stairway März 18, 2011 · bearbeitet März 18, 2011 von Stairway @ Stair: meinst du jetzt den Silberturm oder die Anleihe ? Turm. Da der Turm fast im Rotlichviertel von Frankfurt steht, weiss ich auch nicht, ob jemand so heiß darauf ist, hier einzuziehen. Mit dem Tower 185 und zwei weiteren Hochhausprojekten + dem frei werdenden EZB-Tower besteht ja auch ganz gut Konkurrenz. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Malvolio März 18, 2011 @ Stair: meinst du jetzt den Silberturm oder die Anleihe ? Turm. Da der Turm fast im Rotlichviertel von Frankfurt steht, weiss ich auch nicht, ob jemand so heiß darauf ist, hier einzuziehen. Mit dem Tower 185 und zwei weiteren Hochhausprojekten + dem frei werdenden EZB-Tower besteht ja auch ganz gut Konkurrenz. Der Turm ist schon komplett an die Bahn AG vermietet, wird im Moment nur noch saniert. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Stairway März 18, 2011 Der Turm ist schon komplett an die Bahn AG vermietet, wird im Moment nur noch saniert. Stimmt ja. Es gibt doch einen Konzern da im Rotlichtmilieu einziehen will ^^ Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
vanity März 21, 2011 · bearbeitet März 21, 2011 von vanity In S, B und M (D in Vorbereitung) ist jetzt die kleine Schwester des Themenpapiers notiert: 6,375% CB83CE Nachrang 2011(19) mit 1000er-Teilung und einer zwei Jahre kürzeren Laufzeit. Etwas eigentümlich ist der vergleichsweise niedrige Kupon und damit verbunden der Handel weit unter pari (bei knapp 93%, Emissionskurs lt. DUS 100% (?)). In der Rendite unterscheiden sich die beiden Nachränge kaum (7,6% bis 2019 vs. 7,8% bis 2021). Das ist deutlich oberhalb der Rendite vergleichbarer Landesbank-LT2 mit um 6% (sofern man die HSH außen vor lässt). Eine Senioranleihe der COBA mit Fälligkeit zwischen beiden rentiert mit knapp über 5% (4% CZ302M bis 2020 zu 92,x%) Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Torman März 21, 2011 Etwas eigentümlich ist der vergleichsweise niedrige Kupon und damit verbunden der Handel weit unter pari (bei knapp 93%, Emissionskurs lt. DUS 100% (?)). Die Anleihe ist aus einem Umtauschangebot entstanden. Die Altanleihen notieren auch weit unter 100. Die Coba hat wohl wegen Buchwertbilanzierern die Nennwerte 1:1 getauscht. Die Commerzbank hat die am 8. März 2011 angekündigte Optimierungsmaßnahme ihrer Nachrangkapitalstruktur ("Tier-2") erfolgreich abgeschlossen. Im Rahmen dieser Transaktion hatte die Commerzbank Investoren dazu eingeladen, ihr ein Umtauschangebot ohne betragsmäßige Begrenzung für zwei von der Bank vormals begebene Nachranganleihen zu unterbreiten. Die Anleihen mit einem Gesamtnennbetrag in Höhe von 2.000.000.000 Euro konnten in eine neue in Euro denominierte Nachranganleihe mit einer Laufzeit bis 2019 getauscht werden. Die Umtauschperiode begann am 8. März 2011 und endete am 17. März 2011. Die Inhaber der zwei ausstehenden Nachranganleihen haben 61,3% ihrer Schuldverschreibungen in die neue Nachranganleihe umgetauscht. Die folgenden Schuldverschreibungen wurden von den Investoren umgetauscht: Von den 1.250.000.000 Euro nachrangigen Schuldverschreibungen von 2006/2016 (ISIN DE000CB07899) (die "2016 Anleihe") wurden Schuldverschreibungen in einem Gesamtnennbetrag von 747.850.000 Euro umgetauscht Von den 750.000.000 Euro nachrangigen Schuldverschreibungen von 2007/2017 (ISIN DE000CB8AUX7) (die "2017 Anleihe") wurden Schuldverschreibungen in einem Gesamtnennbetrag von 477.150.000 Euro umgetauscht Die neue in Euro notierende Nachranganleihe (ISIN DE000CB83CE3), die Investoren der 2016 Anleihe und der 2017 Anleihe im Austausch erhalten, hat ein Volumen von 1.253.629.000 Euro, eine Laufzeit von acht Jahren und einen Kupon in Höhe von 6,375% p.a. Die Commerzbank plant derzeit nicht, ihre Call-Optionen für noch ausstehende Wertapiere der nachrangigen Schuldverschreibung von 2006/2016 (ISIN DE000CB07899) oder nachrangigen Schuldverschreibung von 2007/2017 (ISIN DE000CB8AUX7) auszuüben. Alle künftigen Entscheidungen mit Blick auf Call-Optionen werden auf Grundlage wirtschaftlicher Überlegungen und im Einklang mit dem dann vorherrschenden Marktumfeld sowie den regulatorischen Kapitalanforderungen getroffen. https://www.commerzbank.de/de/hauptnavigation/aktionaere/service/archive/ir-nachrichten_1/2011_6/ir_nachrichten_detail_11_3030.html Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
BondWurzel April 6, 2011 die neuen Nachränge sind ja eine Freude bis jetzt... :) Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Günter Paul April 6, 2011 Na ja,jedenfalls freuen sich die Vorstandsmitglieder,die können jetzt endlich wieder durch Rückzahlung der Staatsknete ihr mageres Gehalt aufbessern,waren beim Vorstand ja auch nur 500.000,- im Jahr... Insofern dürften die Anleihen ja wohl erklärbar sein,ein Schelm der böses dabei denkt..... Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
BondWurzel April 6, 2011 Na ja,jedenfalls freuen sich die Vorstandsmitglieder,die können jetzt endlich wieder durch Rückzahlung der Staatsknete ihr mageres Gehalt aufbessern,waren beim Vorstand ja auch nur 500.000,- im Jahr... Insofern dürften die Anleihen ja wohl erklärbar sein,ein Schelm der böses dabei denkt..... für uns Anleger super...neuen Nachränge sind bei mir schon 5% im Kursplus in eingen Tagen, das freut das Anlegerherz. B) Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
BondWurzel Mai 3, 2011 · bearbeitet Mai 3, 2011 von BondWurzel Commerzbank überrascht positiv Die Commerzbank hat im ersten Quartal mit rund einer Milliarde Euro wesentlich mehr verdient als Experten erwartet hatten. Von diesen vorab veröffentlichten Eckdaten sollte die Aktie des DAX-Konzerns deutlich profitieren. Die Commerzbank kann ebenso wie die Deutsche Bank hochzufrieden mit dem Start in das Jahr 2011 sein. Der Frankfurter Bankenriese veröffentlichte gestern erste Daten für das Auftaktquartal. Demnach kletterte der Vorsteuergewinn um 43 Prozent auf 1,1 Millarden Euro, netto belief sich der Überschuss auf 1,0 Milliarden Euro. Damit lag das Ergebnis deutlich über den Erwartungen, weshalb eine Vorabveröffentlichung der Eckdaten notwendig wurde. Zu beachten ist indes, dass im ersten Quartal auch ein Sondereffekt aus dem Rückkauf von Hybridanleihen Anfang des Jahres in Höhe von 160 Millionen Euro angefallen war. http://www.deraktionaer.de/aktien-deutschland/commerzbank-ueberrascht-positiv-15595199.htm Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
BondWurzel Mai 16, 2011 Unternehmen | 13.05.2011 Commerzbank startet Rückzahlung der Staatsgelder Die Commerzbank hat am heutigen Donnerstag mit der Rückzahlung der stillen Einlage des SoFFin begonnen. In einem ersten Schritt wurden 5,3 Mrd. Euro an den SoFFin überwiesen. 4,3 Mrd. Euro stammen davon aus dem Erlös aus der Platzierung einer Wandelanleihe. Eine weitere Milliarde kommt aus den überschüssigen Mitteln der Commerzbank. Die stille Beteiligung des Bundes verringert sich insgesamt um 6,7 Mrd. Euro auf 9,5 Mrd. Euro, weil zusätzlich der SoFFin 1,4 Mrd. Euro seiner Beteiligung in neue Aktien gewandelt hat, um die Sperrminorität von 25% plus eine Aktie am Grundkapital der Commerzbank zu behalten. Bis Juni will das Geldhaus weitere 7,6 Mrd. Euro an stillen Einlagen des Bundes abbauen. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
BondWurzel Juni 16, 2011 Nachrichten: Commerzbank von Fitch heraufgestuft 16.06.2011 (www.4investors.de) - Die Ratingagentur Fitch hat ihre Einstufung der Commerzbank beim sogenannten Individualranking von D auf C angehoben. Man reagiert damit unter anderem auf die jüngsten milliardenschweren Kapitalmaßnahmen der DAX-notierten Bank aus Frankfurt. Zudem habe die Bank Restrukturierungen vollzogen, sei in die schwarzen Zahlen zurückgekehrt und sich besser positioniert, so Fitch. Das Emittentenrating der Bank, das im Gegensatz zum Individualrating die Finanzkraft der Eigentümer mitberücksichtigt, liegt weiter bei A+. Eine geringer ausfallende staatliche Unterstützung könnte allerdings dazu führen, dass dies gesenkt wird. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Fleisch Juni 17, 2011 Was für T2-Papiere waren eigentlich die 21er und die 19er Ausgabe ? Lower Tier2, die nur im Insolvenzfall haften ? Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
AlbertEinstein Juni 17, 2011 Was für T2-Papiere waren eigentlich die 21er und die 19er Ausgabe ? Lower Tier2, die nur im Insolvenzfall haften ? ja genau. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
mylowg August 9, 2011 Die 19er Ausgabe wird zur Zeit in Stuttgart zu 86,39 gehandelt (Brief). Ist recht stark gen Süden gegangen. Aktuelle Rendite 9 %. Obwohl T2 Bankaktie, ist der Kurs verlockend. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
opportunistic August 9, 2011 · bearbeitet August 9, 2011 von opportunistic LT2 um genau zu sein. 9% ist ein Wort allerdings muss man auch die Laufzeit/ Duration sehen. Ist ja alles die Tage abverkauft worden. Eine Neubepreisung von Bank Anleihen insbesondere hat stattgefunden. Und morgem stehen Zwischenergebnisse an. Zu viel auf einmal Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
BondWurzel August 9, 2011 LT2 um genau zu sein. 9% ist ein Wort allerdings muss man auch die Laufzeit/ Duration sehen. Ist ja alles die Tage abverkauft worden. Eine Neubepreisung von Bank Anleihen insbesondere hat stattgefunden. Und morgem stehen Zwischenergebnisse an. Zu viel auf einmal Alle Banknachränge sind stark gegen Süden gegangen...also, nicht nur speziell CoBank. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
BondWurzel August 10, 2011 Commerzbank: 1,2 Mrd Euro Operatives Ergebnis im ersten Halbjahr 2011 ● Operatives Ergebnis der Kernbank zum 30. Juni 2011 bei 2,1 Mrd Euro● Wertkorrektur auf griechische Staatsanleihen 760 Mio Euro ● Operatives Ergebnis im zweiten Quartal 2011 bei 55 Mio Euro ● Core-Tier-1-Quote zum 30. Juni 2011 bei komfortablen 9,9 %, Equity-Tier-1-Quote 9,1 % ● Blessing: Wir verfolgen den Kurs unserer Roadmap 2012 konsequent weiter https://www.commerzbank.de/de/hauptn...Aktuelles.html Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Prospektständer August 10, 2011 also 760 Mio. ist dann doch schon ein ordentlicher Betrag bei 1,2 Mrd. operativer Gewinn (also Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit, wobei dann doch fraglich ist was da noch gewöhnlich ist, bei dem ganzen Schweinskram den die zu Geld machen..) Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
BondWurzel August 10, 2011 Commerzbank Stürmische Zeiten für die Mittelstandsbank Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
