Varta

[Toni]

vor einer Stunde von boersenschwein:

ein Video mit einem Typ vor der Tafel ist noch kein Kaufgrund ...

Das ist richtig.

 

Aber evtl. dient das Video als Ansporn, eigene Analysen in ähnlicher Form zu machen.

Denn ich bin mir sicher, dass die Mehrheit, die Varta-Aktien gekauft haben, wesentlich

schwächere Analysen machen, bevor sie kaufen. Wenn überhaupt... 

[Cryogenics]

Der Typ vor der Tafel hat auch nicht gekauft...vielleicht sollte man das hier mal irgendwo festhalten

[Toni]

vor einer Stunde von Cryogenics:

Der Typ vor der Tafel hat auch nicht gekauft...

Daraus kann man jedenfalls nicht ohne Weiteres schliessen, dass man selber auch nicht kaufen sollte.

So einfach ist das eben nicht! Der "Typ vor der Tafel" hat evtl. gerade kein Geld frei oder Varta passt

nicht zu seiner Anlagestrategie/Portfolio etc. etc. es kann zig Gründe geben, warum er nicht gekauft hat.

 

[Kontron]

Der Typ vor der Tafel kauft sie nicht weil sie keinen Burgraben haben und immer mehr Konkurrenz  entsteht

sowie den Käufer von Produkten es egal ist ,welche Batterien darin verbaut wurden, so in etwa.

[Systemrelevant]

Da ist noch viel zu viel Druck auf der Aktie als dass sie überhaupt interessant wäre. Die muss wohl noch einige Monate korrigieren. 

[Schildkröte]

Zitat

Die VARTA AG hat nach vorläufigen, ungeprüften Zahlen ihre Jahresprognose für das Geschäftsjahr 2019 deutlich übertroffen. ... Der Konzern-Umsatz ist im Geschäftsjahr 2019 um ca. 34% auf ca. 364 Mio. EUR (2018: 271,7 Mio. EUR) gewachsen. ... Das bereinigte EBITDA stieg um ca. 95% auf ca. 98 Mio. EUR, was einer Steigerung gegenüber dem Mittelwert des mit der Veröffentlichung der Neunmonatszahlen 2019 ebenfalls angehobenen Prognose-Korridors (84 bis 88 Mio. EUR) von ca. 14,0% entspricht.

Quelle: finanznachrichten.de

[SystemBroker]

Varta AG Aktien liegen gut im Trend. Nach Kurseinbruch im Jänner zeichnet sich ein enormer Aufwärtstrend ab. Laut Informationen des "Handelsblatts" gilt ua Varta als Fixstarter im "Batteriezellen Konsortiums". Lohnt sich der Einstieg? Was meint Ihr? Der Kurs spricht jedenfalls für sich.

 

https://www.handelsblatt.com/unternehmen/industrie/-geschaeftszahlen-im-newsblog-varta-verdoppelt-den-gewinn-cathay-pacific-leidet-unter-coronavirus/24098412.html

https://www.lynxbroker.at/artikel/die-besten-elektromobilitaets-aktien/

 

[SystemBroker]

https://www.godmode-trader.de/analyse/varta-zahlen-bringen-bullen-zurueck,8120321

[dreizehn]

Quote

Varta-Aktie springt zweistellig hoch: Erwartungen im ersten Quartal übertroffen und Prognose bestätigt

 

Der Batteriehersteller Varta hat den Umsatz und das Ergebnis im ersten Quartal überraschend kräftig gesteigert und blickt ungeachtet der Coronavirus-Krise weiter zuversichtlich auf das laufende Gesamtjahr.

 

Das Unternehmen sei "sehr gut in das neue Geschäftsjahr gestartet", so CEO Herbert Schein. Die bereits hohe Wachstumsdynamik habe sich nochmals beschleunigt.

 

Im abgelaufenen Quartal kletterte der Konzernumsatz laut Mitteilung kräftig um 170 Prozent auf 198,5 Millionen Euro. Das organische Umsatzwachstum, ohne die erstmalig konsolidierte Varta Consumer, habe gut 68 Prozent betragen. Das bereinigte Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen (EBITDA) hat Varta ebenfalls deutlich auf 51,7 (Vorjahr: 17,4) Millionen Euro gesteigert. Ohne Varta Consumer sei das bereinigte EBITDA um 135 Prozent gestiegen. Analysten hatten lediglich mit einem Umsatz von 182 Millionen und einem bereinigten EBITDA von 37 Millionen Euro gerechnet.

 

2020 rechnet der Konzern trotz des "besser als erwarteten Starts" weiter mit einem Konzernumsatz zwischen 780 und 800 Millionen Euro, das entspreche einem Umsatzwachstum zwischen 115 und 120 Prozent im Vergleich zum Vorjahr (einschließlich Varta Consumer). Das bereinigte Konzern-EBITDA wird zwischen 175 und 185 Millionen Euro erwartet und sollte damit um 79 bis 90 Prozent im Vorjahresvergleich zulegen (einschließlich Varta Consumer).

Quelle: finanzen.net

[dreizehn]

Quote

Die VARTA AG ist heute vom Bundesministerium für Wirtschaft und Energie (BMWi) über die öffentliche Förderung in Höhe von insgesamt 300 Mio. Euro für zwei Projekte der europäischen Initiative zum Aufbau einer Batteriezellenfertigung im Rahmen eines sog. IPCEI (Important Project of Common European Interest) informiert worden.
[...]

Beide Projekte wurden nun vom Bundesministerium für Wirtschaft und Energie als direktem Fördergeber der VARTA AG endgültig bewilligt.

[...]

Quelle: finanznachrichten.de

[dreizehn]

Bereits letzte Woche gab es sehr positive News.

Quote

Der deutsche Batteriehersteller Varta hat seinen Streit mit Samsung beigelegt und bleibt auch in den kommenden Jahren Hauptlieferant für wiederaufladbare Batterien für Headsets.[...]

Mit Samsung hat sich Varta nun geeinigt und einen neuen Liefervertrag abgeschlossen.

Quelle: heise.de

 

Morgen werden die Zahlen fürs Halbjahr veröffentlicht, erwartet wird ein starkes Q2. Die letzten Tage, haben einige Leerverkäufer ihre Positionen bereits verringert. (Aktuell sind ca. 30% vom Freefloat geshortet)

Heute gings dann nochmal rasant nach Norden und der Xetra-Schlusskurs lag mit 128,60€ bei einem neuen ATH.

 

Nach Handelsschluss bei Xetra hat man dann noch die Ad-hoc zur Erhöhung der Jahresprognose herausgegeben.

Ein um 20% höheres EBITA wird angenommen. Mal sehen, wie das morgen ankommt.

Quote

Batteriekonzern Varta erhöht Prognose

 

ELLWANGEN (dpa-AFX) - Der Batteriekonzern Varta <DE000A0TGJ55> erhöht nach einem guten ersten Halbjahr seine Jahresprognose. Zudem kann der Konzern auf einen anhaltend hohen Auftragsbestand blicken. Das Unternehmen erwartet daher nun ein weitaus stärkeres Wachstum von Umsatz und operativem Ergebnis als geplant, teilte Varta am Donnerstag in Ellwangen mit.

Der Umsatz soll um bis zu 129 Prozent auf 810 bis 830 Millionen Euro steigen, kündigte Varta an. Zuvor war das Unternehmen von einer Spanne von 780 bis 800 Millionen Euro ausgegangen. Das bereinigte operative Ergebnis Ebitda sieht das Management jetzt bei 210 bis 215 Millionen Euro, was einem Plus von bis zu 121 Prozent im Vergleich zum Vorjahr entspricht. Die ursprüngliche Schätzung lautete 175 bis 185 Millionen Euro. Wegen der vorgesehenen Erweiterung der Produktionskapazität dürften die Investitionen auf 320 bis 360 Millionen Euro steigen, was ebenfalls etwas mehr ist als geplant. Varta will seine Zahlen für das erste Halbjahr am Freitag vorlegen./nas/he

Quelle: boerse-frankfurt.de

 

[Ephraim]

Kann mir bitte jemand sagen, in welchen Segmenten Varta (mit hoher Wahrscheinlichkeit) Wachstumspotential hat? Der Markt für Kopfhörerbatterien dürfte doch überschaubar sein.
Wie konkret sind die z.B. Absichten, Entwicklungen und Chancen Batterien für Elektroautos herzustellen? Soweit ich weiß, produziert Varta nur normale Autobatterien.

Wie sieht es mit Speicherbatterien für erneuerbare Energie-Kraftwerke aus? Welche Sparten bieten sonst noch Wachstumschancen?

Und werden auch Batterien für neu aufgekommene Elektroprodukte produziert (Scooter, E_Bikes, Staubsaugerroboter, Drohnen,...)?
 

[dreizehn]

 

Hier man grob die Unterteilung in die jeweiligen Unternehmens-Segmente. Wachstumspotential bietet hier vorallem der Bereich Mikrobatterien (Li-Ion), hier ist Varta vorallem aufs High-End Segment fokussiert, das maximal technisch umsetzbare in Bezug auf Energiedichte. Das Entertainmentgeschäft dürfte hier aktuell die größten Anteile haben, trotzdem war die Nachfrage 2019 hier so groß, dass Sie nicht gedeckt werden konnte und der Markt wächst hier jährlich um ca. 30%. Im Medizinischen Bereich ist man ebenfalls Marktführer.

 

Der andere stark wachsende Bereich ist der Sektor mit Energiespeichersystemen, auch hier bieten sich noch enorme Wachstumschancen in Zeiten der Energiewende und Heimspeicher. Hier ist man zumindest aktuell auf das Consumer-Geschäft konzentriert.

 

Generell hat man im Bereich Li-Ionen-Technologie sehr großes Know-How. Sowohl im Bereich der Entwicklung, als auch in der Prozesstechnologie. Kombiniert mit der automatisierten Fertigung in Ellwangen und Nördlingen ist man hier gut aufgestellt.

 

Für den Bereich Elektromobilität hat man erst kürzlich die Förderung vom Bund erhalten. Hier profitiert man generell vom Know-How im Bereich Li-Ion. Hier wurde bereits angekündigt, dass man offen ist für eine Partnerschaft mit Automobilherstellern.

 

41 minutes ago, Ephraim said:

Und werden auch Batterien für neu aufgekommene Elektroprodukte produziert (Scooter, E_Bikes, Staubsaugerroboter, Drohnen,...)?

Die genannten Produkte sollen vorallem eins sein, günstig. Gewicht spielt hier keine großen Rolle. Sehr unwahrscheinlich, also dass man hier einsteigen möchte, da hier die gravimetrische/volumentrische Energiedichte nur eine untergeordnete Rolle spielt.

Wie oben bereits erwähnt, konzentriert man sich bei Li-Ionen-Zellen vor allem auf den High-End Bereich. Das technisch machbare, entsprechend ist der Preis auch höher.

 

48 minutes ago, Ephraim said:

Soweit ich weiß, produziert Varta nur normale Autobatterien.

Das Geschäft mit Autobatterien unter dem Namen 'Varta' gehört nicht zur VARTA AG, sondern zur Clarios Germany GmbH & Co KgaA.

[Ephraim]

Danke für deine ausführliche Darstellung!

 

vor 21 Stunden von dreizehn:

Für den Bereich Elektromobilität hat man erst kürzlich die Förderung vom Bund erhalten. Hier profitiert man generell vom Know-How im Bereich Li-Ion. Hier wurde bereits angekündigt, dass man offen ist für eine Partnerschaft mit Automobilherstellern.

Ich nehme an, eine Förderung zur Entwicklung von E-Auto-Batterien, das würde heißen, momentan sind sie nicht in der Lage welche herzustellen.

 

[dreizehn]

1 hour ago, Ephraim said:

Ich nehme an, eine Förderung zur Entwicklung von E-Auto-Batterien, das würde heißen, momentan sind sie nicht in der Lage welche herzustellen.

 

Das ist korrekt. Macht in der derzeitigen Situation aber auch eher wenig Sinn. Da man sich aktuell auf die Kernkompetenz konzentriert und die Produktionskapazitäten im margenstarken Geschäft mit Li-Ion Mikrobatterien deutlich ausbaut.

 

Die Margen im Automobilsektor dürften da deutlich geringer sein, sowie der Aufbau einer Massenfertigung erstmal recht kapitalintensiv.

 

Ohne eine Partnerschaft mit einem Automobilhersteller oder Zulieferer würde ich hier die nächsten drei bis fünf Jahre nicht allzuviel erwarten. Nicht desto trotz ist das Wissen in der Li-Ion-Technologie, sowie zum Fertigungsprozess dabei von Vorteil.

 

[Ephraim]

Am 18.8.2020 um 12:32 von dreizehn:

Ohne eine Partnerschaft mit einem Automobilhersteller oder Zulieferer würde ich hier die nächsten drei bis fünf Jahre nicht allzuviel erwarten.

 

Danke, das wollte ich wisssen!
Vielleicht könnten besonders leichte Li-Batterien aber auch in Drohnen Anwendung finden. 

[Hauerli]

Noch immer läuft dieses Interessante Unternehmen an der Börse seitwärts.

Ich bin investiert und in gleichem Maße frustriert weil es das Unternehmen es nicht schafft an den rasant steigenden Verkaufszahlen möglicher Knopfzell abnehmender Produkte zu profitieren (Apples Earpods). 

 

Jetzt wurde eine Dividendenausschüttung kommuniziert, die dürfte entsprechend der Gewinne nicht unbedingt klein ausfallen. 

 

Zitat

„Jetzt ist es an der Zeit, die Aktionäre zu beteiligen. Nächstes Jahr soll es eine signifikante Dividende geben.“ Dafür werde er sich mit Unterstützung des Vorstands einsetzen.

Der österreichische Unternehmer hält über die Beteiligungsgesellschaft Montana Tech knapp 57 Prozent der Anteile an dem Batterie-Unternehmen.

Leider nur beim Aktionär gefunden, habe noch eine andere Quelle gesucht aber nicht gefunden. 

https://www.deraktionaer.de/artikel/mobilitaet-oel-energie/varta-dividenden-hammer-am-abend-20222294.html

[brandungsfels]

Am 12.12.2020 um 10:33 von Hauerli:

Noch immer läuft dieses Interessante Unternehmen an der Börse seitwärts.

Ich bin investiert und in gleichem Maße frustriert weil es das Unternehmen es nicht schafft an den rasant steigenden Verkaufszahlen möglicher Knopfzell abnehmender Produkte zu profitieren (Apples Earpods). 

Naja der Wert hat sich seit Weihnachten 18 mehr als ver-VIER-facht. Einen seitwärtslauf würde ich das nicht nennen.

[Wuppi]

Am 12.12.2020 um 10:33 von Hauerli:

Noch immer läuft dieses Interessante Unternehmen an der Börse seitwärts.

Ich bin investiert und in gleichem Maße frustriert weil es das Unternehmen es nicht schafft an den rasant steigenden Verkaufszahlen möglicher Knopfzell abnehmender Produkte zu profitieren (Apples Earpods). 

 

Jetzt wurde eine Dividendenausschüttung kommuniziert, die dürfte entsprechend der Gewinne nicht unbedingt klein ausfallen. 

 

Leider nur beim Aktionär gefunden, habe noch eine andere Quelle gesucht aber nicht gefunden. 

https://www.deraktionaer.de/artikel/mobilitaet-oel-energie/varta-dividenden-hammer-am-abend-20222294.html

Bedenke die unglaublich große Menge an Shorties die fast 40% der frei handelbaren Aktien ausmachen. Ich bin eher gespannt wie diese Beziehung weitergeht. Entweder schafft es Varta den Shorties den Wind aus den Segeln zu nehmen (deren größter Vorwurf ist der wachsende Konkurrenzdruck aus Asien) oder aber es wird tatsächlich schwieriger für Varta auch in Zukunft stark zu wachsen. Ich halte jedoch das Unternehmen aufgrund seiner Technologie, der Förderung durch den Bund (glaube an die Technologie und die Branche) sowie der Ausbreitung der Geschäfte (möglicherweise sogar in den Bereich der Batterien für E-Autos) für sehr attraktiv und bin ebenfalls investiert. Das sie aktuell seitwärts läuft ist mit Sicherheit dem Druck der Shorties als auch der vermeintlich hohen Bewertung (abhängig davon wie sich das Wachstum die nächsten Jahre entwickelt) geschuldet. Persönlich sehe ich die Situation gelassen und finde die aktuelle Korrektur bzw. seitwärts Phase als “gesund” für ein in 2019 bezogen auf die Kursentwicklung so stark gestiegenes Unternehmen.

[Wuppi]

Bin mal gespannt ob Varta ggf. tatsächlich etwas mit den Apple Plänen zwecks autonomen Fahren bzw. einem eigenen Auto zu tun hat. Das Apple den Plänen nachgeht haben sie ja gestern noch einmal bekräftigt bzw. endlich auch wieder offiziell bestätigt. Vielleicht steigt oder ist Apple ja auch bereits über GS bei Varta eingestiegen?

 

https://www.deraktionaer.de/artikel/aktien/kauft-sich-apple-bei-varta-ein-die-heissesten-batterie-und-lithiumaktien--20222183.html

[Hauerli]

vor 10 Stunden von Wuppi:

Bin mal gespannt ob Varta ggf. tatsächlich etwas mit den Apple Plänen zwecks autonomen Fahren bzw. einem eigenen Auto zu tun hat. Das Apple den Plänen nachgeht haben sie ja gestern noch einmal bekräftigt bzw. endlich auch wieder offiziell bestätigt. Vielleicht steigt oder ist Apple ja auch bereits über GS bei Varta eingestiegen?

 

https://www.deraktionaer.de/artikel/aktien/kauft-sich-apple-bei-varta-ein-die-heissesten-batterie-und-lithiumaktien--20222183.html

Ich kann mir das irgendwie nicht recht vorstellen. 

Die zukünftige Marge wird über den integrierten Appstore der Autos erfolgen.

Die Idee ist, dass die Autos alles notwendige an Hardware verbaut haben und der Kunde sich die Funktionen (z.b. Sitzheizung) nur noch abonnieren muss.

Wieso sollte Apple sich nicht genau wie Google auf die Software konzentrieren und zusätzliches aut. fahren als Software anbieten. 

Vor 3 Jahren war Apple bei BMW und wollte eine Kooperation, die seitens BMW zu dem Zeitpunkt abgelehnt wurde da die Vorstellungen zu weit auseinander gingen, da war nichts mit selber Autos produzieren. 

Wieso Milliarden Euro an Kosten in Fertigungsanlagen investieren, wenn der Gewinn durch die Software kommt ?  Wie schwer es ist weltweit qualitativ hochwertige Autos zu fertigen sieht man doch bei Tesla, selbst wenn man ein überlegenes Batteriekonzept hat, dann ist die Qualität der Autos in der Massenproduktion immer noch eine andere Seite der Medaille. 

Ich kann mir auch nicht vorstellen, dass Apple eine Software zur Verfügung stellt und diese nicht auf kurz oder lang durch das Kundeninteresse in den Autos landet. Siehe Apple Carplay...

[dreizehn]

On 12/12/2020 at 9:33 AM, Hauerli said:

Noch immer läuft dieses Interessante Unternehmen an der Börse seitwärts.

Ich bin investiert und in gleichem Maße frustriert weil es das Unternehmen es nicht schafft an den rasant steigenden Verkaufszahlen möglicher Knopfzell abnehmender Produkte zu profitieren (Apples Earpods). 

Wenn man sich die Kennzahlen anschaut, ist die aktuelle Bewertung bereits auf einem recht hohem Niveau.

Es handelt sich hier immerhin um ein deutsches Unternehmen, das sehr konservative Prognosen abgibt.

 

Bei aktuellem Kurs liegt das KGV(e) 2020 bei ca. 40. Das ist recht hoch, auch bei Wachstumsraten von 20-35% p.a.

Viel Spielraum für große Ausschläge nach oben sehe ich aktuell nicht.

 

Einzig wenn die Postionen der Leerverkäufer verringert werden, könnte es noch etwas nach Norden gehen. Darauf würde ich aber nicht spekulieren.

 

Die Leerverkaufspositionen und deren Entwicklung kann man sich hier ansehen.

Einfach die ISIN: DE000A0TGJ55 eingeben.

https://www.bundesanzeiger.de/pub/en/nlp?6

 

Allein die im Bundesanzeiger gelisteten Leerverkaufspositionen machen 9,85% aller Aktien aus bzw. 23,64% des Freefloats.

[alkali]

Was sagen eigentlich unsere chartspezialisten zu der aktuellen Formation. Ist das ein Ausbruch aus einem Keil / Dreieck ?

Bin leider noch absoluter Anfänger in Sachen Chartanalyse und habe mal ganz laienhaft auf dem Handy Linien eingezeichnet. Kann also durchaus totaler Quark sein...

[Hauerli]

Zitat

Der Kopfhörer-Boom hatte die Varta-Aktien lange Zeit angetrieben, doch der zunehmende Konkurrenzdruck aus Asien sorgt immer wieder für Ungemach.

Die Samsung-Batterien schienen der neuen Batteriegeneration von Varta stark zu ähneln, schrieb Analyst Florian Pfeilschifter von Stifel Europe. Der Wettbewerbsvorteil von Varta dürfte sich verringern, je mehr asiatische Konzerne sich in diesem Feld engagierten. Mit einem Kursziel von 97 Euro rät der Experte weiter zum Verkauf.

https://www.finanzen.net/nachricht/aktien/batterien-von-samsung-und-lg-plaene-der-konkurrenz-setzen-varta-aktie-unter-druck-9698946

 

Stand jetzt -7%

[Wuppi]

vor 22 Minuten von Hauerli:

https://www.finanzen.net/nachricht/aktien/batterien-von-samsung-und-lg-plaene-der-konkurrenz-setzen-varta-aktie-unter-druck-9698946

 

Stand jetzt -7%

Es war ja abzusehen, dass man Varta nicht den Markt überlässt und seine Finger aus dem Spiel nimmt. Ich denke es bleibt abzwuarten 1) wer tatsächlich nahchaltig auf den Markt tritt 2) wie sich die Produkte hinsichtlich Qualität unterscheiden 3) wie das Thema Preiskampf aussehen wird. Bei Varta gibt es ja auch schon seit längerem das Gerücht über einen möglichen Partner in Sachen E-Mobilität. Sollte das tatsächlich eintreten eröffnet es dem Unternehmen einen weiteren sehr lukrativen und aussichtsreichen Markt.

 

Bin auch mal gespannt wie die aktuell positionierten Short-Seller das Thema sehene denn sie haben ja schon länger auf den Konkurrenzdruck aus Fernost hingewiesen. Ob das allerdings reicht um die Aktie längerfristig in die Knie zu zwingen bleibt abzwuarten. Aber, je länger die News bezüglich weiterer Player am Markt kursieren umso weniger sehe ich die Informationen der Shorties als "Druckmittel" ergo - entweder sie schaffen es nun den Kurs für sie nachhaltig zu drücken um sich einzudecken oder aber sie müssen irgendwann ihre Positionen glattstellen.

 

Werde erstmal die Füße stillhalten, abwarten und mir die Zahlen/Strategie Anfang April anhören.